MetaTrader新报告：5个关键交易指标

金融市场的成功交易需要深思熟虑以及有充分依据的决策。全面的交易分析可以帮助交易者做出明智的投资决策，优化他们的策略。在本文中，我们将着眼于表现交易效率和稳定性的五个关键绩效指标。

1.Sharpe Ratio（夏普比率）

• 这是什么：衡量与风险相关的策略盈利能力的指标。
• 为什么它很重要：高夏普比率值表明策略可以以最小的风险有效地产生利润。该比率值越高越好。
• 如何解读：比率值大于1，表示策略的回报与相关风险相符。比率值为3或更高，表示这是一个优秀的策略。

下面是一份成功的交易报告，显示年增长率超过1,500%。结余图和增长图非常平缓，没有急剧下降和极高的峰值。然而，该策略不能被认为是稳定策略，因为夏普比率为0.21，这意味着交易者为实现这些交易结果承担了非常高的风险。

夏普比率解说如下：

• 夏普比率 < 0 较差。策略通常无法盈利。
• 夏普比率 < 1.0 未定义。风险不合理。只有在没有其他选择的情况下才能考虑使用此策略。
• 夏普比率 ≥ 1.0 良好。如果夏普比率高于 1，则意味着投资组合/策略表现证明了风险的合理性。
• 夏普比率 ≥ 3.0 优秀。高比率值表明每笔交易的亏损概率较低。

如果夏普比率小于零，则该策略无法盈利。然而，即使不分析夏普比率，仅从平衡图和生长图中就能明显看出如此糟糕的结果。

2.Maximum drawdown（最大回撤）

• 这是什么：结余相对其最高值的最大跌幅。
• 为什么它很重要：该指标显示了在最糟糕的交易期间面临风险的资本比例。
• 如何解读：较低的回撤值表明策略更可靠。

上述报告中的最大回撤为72.3%，表示风险非常高。上图显示2023年5月回撤为67%。该风险值被认为非常高，因为最佳回撤值不应超过 20-30%。

为什么最佳回撤不应超过30%（最好低于20%）？选择交易策略时，您应该假设历史记录的回撤实际上可以超过2倍或更多。如果最大回撤为30%，则未来值可达60%（2*30%）。交易账户可以承受这样的回撤值。然而，如果最大回撤是72%，那么未来很可能是100%，这意味着所有资金可能会损失殆尽。

3.Recovery factor（回收因子）

• 这是什么：产生的利润与最大回撤的比率。
• 为什么它很重要：回收因子显示了该策略从亏损中恢复的能力。
• 如何解读：回收因子越高，策略弥补损失并开始产生利润的速度就越快。

上述报告中的回收因子等于8.26，处于绿色区域，这是比较良好的值。理想情况下，交易策略的回收因子应大于3，值越大越好。

基金模式下的汇总报告显示，账户净值(333.83美元)明显低于结余(558.29美元)。该账户出现较大的回撤，但由此产生的利润提供了良好的回收因子。

高回收因子（3或更高）的策略表明当前的回撤可以通过未来的利润来弥补。如果回收因子小于1，则多次连续回撤可能会导致账户结余降至零。

4.Profit Factor（利润因子）

• 这是什么：利润总额与亏损总额的比率。
• 为什么它很重要：利润因子显示了策略的潜在长期效率。
• 如何解读：该值大于1表示盈利能力。

金融交易的主要目的是产生利润。虽然任何交易策略都可能有盈利交易和亏损交易，但盈利交易的利润应该超过亏损交易的损失。利润因子准确地表明产生的总利润超过总损失的程度。

该报告中的利润因子等于1.91，这是很不错的值。因此，该图位于绿色区域。

5.最大入金负载

• 这是什么：用于未结持仓的账户资金的最高百分比。
• 为什么它很重要：高入金负载会给交易账户带来额外的风险。在市场向不利的方向发展时，如果入金负载较高，则损失所有资金的可能性就会增加。
• 如何解读：较低的值表明潜在亏损的风险减少。

不存在适合所有策略的最佳入金负载值。负载取决于具体的交易风格和持仓时间。高频交易策略可以利用更高的入金份额，因为它们的目标是从微小的价格变化中获利，通常会开设增加交易量的持仓。

对于包括外汇在内的预付款交易，由于提供杠杆，预付款要求明显降低。这允许从微小的价格变化中增加利润，但同时如果货币对向不利的方向发展，则可能带来更高的潜在损失风险。例如，如果杠杆为100，则开仓所需的预付款将减少100倍。因此，如果交易者用全部入金建仓，而价格向相反方向移动100点，则将会损失全部入金。此外，许多交易商设置50%的强制平仓水平，这意味着50个点的不利方向将导致大量损失。对于大多数货币对来说，这种变动通常在每日波动范围内。

本报告中的最大入金负载为57%。此类交易存在风险，因此指标处于红色区域。

汇总

汇总页面提供关键指标，包括结余/净值图和增长百分比动态。分析总结如下：

• 增长图和结余图比较平缓，没有剧烈波动 — ✔️
• 夏普比率 = 0.21 — X
• 最大回撤 = 72% — X
• 回收因子 = 8.26 — ✔️
• 利润因子 = 1.91 — ✔️
• 最大入金负载 = 57% — ✔️

虽然五个指标中有三个存在希望，但交易策略还是不能被认为稳定和安全。产生的利润伴随着高风险。

所有考虑的统计数据对于分析和评估交易策略都很重要。您应该考虑到具体的交易策略特征和市场条件，来分析各种业绩指数的组合。正确使用和理解统计指标有助于最大限度地降低风险，改善交易结果。

通过更新后的MetaTrader 5交易报告，交易者可以直接在程序端中评估其策略表现。这种全面的分析可以突出策略的优势，并提示薄弱环节，如果得到改善，可以降低风险并提高交易稳定性。